عمل مربح. ربحية الإنتاج كمؤشر رئيسي لكفاءة المؤسسة

لتحليل وحساب فعالية أنشطة المؤسسة ، يتم استخدامه مدى واسعالمؤشرات الاقتصادية والمالية. وهي تختلف في مدى تعقيد الحساب ، وتوافر البيانات ، وفائدة التحليل.

الربحية هي واحدة من أفضل مؤشرات الأداء - سهولة الحساب وتوافر البيانات والفائدة الكبيرة للتحليل تجعل هذا المؤشر إلزاميًا للحساب.

ما هي ربحية المشروع

الربحية (RO - العائد) – مجموع النقاطالكفاءة الاقتصادية للمشروع أو استخدام رأس المال / الموارد (المادية ، المالية ، إلخ). هذا المؤشر ضروري للتحليل النشاط الاقتصاديوللمقارنة مع المؤسسات الأخرى.

الربحية ، على عكس الربح ، هي مؤشر نسبي ، لذلك يمكن مقارنة ربحية العديد من الشركات مع بعضها البعض.

الربح والإيرادات والمبيعات هي أرقام مطلقة أو التأثير الاقتصاديومن الخطأ مقارنة هذه البيانات للعديد من المؤسسات ، لأن مقارنة مماثلةلا تظهر الحالة الحقيقية للأمور.

من الممكن أن تكون المؤسسة ذات حجم المبيعات الأصغر أكثر كفاءة واستدامة ، أي أنها ستتجاوز مؤسسة أخرى من حيث الأداء النسبيأيهما أكثر أهمية. الربحية تقارن أيضا بالكفاءة(عامل الكفاءة).

في نظرة عامةتُظهر الربحية عدد الروبلات (كوبيل) من الربح الذي سيحققه الروبل المستثمر في الأصول أو الموارد. بالنسبة لربحية المبيعات ، تقرأ الصيغة على النحو التالي: عدد كوبيل الربح الواردة في روبل واحد من الإيرادات. يُقاس هذا المؤشر كنسبة مئوية ، ويعكس فعالية النشاط.

هناك عدة أنواع رئيسية للربحية:

• ربحية المنتجات / المبيعات (ROTR / ROS - totalrevenue / sale) ،
• العائد على التكلفة (ROTC - التكلفة الإجمالية) ،
• العائد على الأصول (ROA - الأصول)
• عائد الاستثمار (ROI - رأس المال المستثمر)
• ربحية الأفراد (ROL - العمالة)

الصيغة العامة لحساب الربحية هي كما يلي:

RO = (نوع الربح / المؤشر الذي يجب حساب ربحيته) * 100٪

في البسط ، غالبًا ما يستخدم نوع الربح الربح من المبيعات (من المبيعات) وصافي الربح ، ولكن من الممكن حساب ربح الميزانية العمومية و. يمكن العثور على جميع أنواع الأرباح في بيان الدخل (الربح والخسارة).

المقام هو المؤشر الذي يجب حساب ربحيته. المؤشر دائما شروط القيمة. على سبيل المثال ، للعثور على عائد المبيعات (ROTR) ، أي يجب أن يكون المقام مؤشرًا للمبيعات من حيث القيمة - هذه هي الإيرادات (TR - إجمالي الإيرادات). تم العثور على الإيرادات كمنتج السعر (P - السعر) وحجم المبيعات (Q - الكمية). TR = P * Q.

معادلة حساب ربحية الإنتاج

العائد على التكلفة (ROTC - returnontotalcost)- أحد الأنواع الرئيسية للربحية المطلوبة لتحليل الكفاءة. يسمى العائد على التكلفة أيضًا بربحية الإنتاج ، حيث يعكس هذا المؤشر كفاءة عملية الإنتاج.

يتم حساب ربحية الإنتاج (التكلفة) بالصيغة التالية:

ROTC = (PR / TC) * 100٪

في البسط ، الربح من المبيعات / المبيعات (PR) ، والذي يوجد على أنه الفرق بين الدخل (الإيرادات - TR - إجمالي الإيرادات) والمصروفات (التكلفة الإجمالية - TC - إجمالي التكلفة). PR = TR-TC.

في المقام ، المؤشر الذي يجب إيجاد ربحيته هو التكلفة الإجمالية (TC). تتكون التكلفة الإجمالية من جميع تكاليف المؤسسة: تكلفة المواد والمنتجات شبه المصنعة ، أجورالعمال و AUP (الموظفون الإداريون والإداريون) والكهرباء والخدمات السكنية والمجتمعية الأخرى وتكاليف ورشة العمل والمصنع وتكاليف الإعلان والأمن ، إلخ.

الحصة الأكبر في التكلفة هي المواد ، لذلك فإن الإنتاج الرئيسي يسمى كثيف المواد.

تُظهر ربحية سعر التكلفة عدد كوبيل الربح من البيع التي ستجلب روبلًا واحدًا مستثمرًا في تكلفة الإنتاج. أو ، يُقاس كنسبة مئوية ، يعكس هذا المؤشر النسبة المئوية للاستخدام الفعال لموارد الإنتاج.

صيغة ربحية الميزانية العمومية

يتم حساب العديد من أنواع الربحية على أساس بيانات الميزانية العمومية. تحتوي الميزانية العمومية على معلومات حول الأصول والخصوم وحقوق الملكية الخاصة بالمنظمة.

يتم تجميع هذا النموذج مرتين في السنة ، أي يمكن عرض حالة أي مؤشر في بداية الفترة وفي نهاية الفترة. لحساب الربحية من الميزانية العمومية ، المؤشرات التالية مطلوبة:

• الأصول (المتداولة وغير المتداولة) ؛
• ضخامة القيمة المالية;
• حجم الاستثمار
• وإلخ.

لا يمكنك فقط أخذ أي من هذه المؤشرات وحساب الربحية - هذا خطأ!

من أجل حساب الربحية بشكل صحيح ، تحتاج إلى إيجاد المتوسط ​​الحسابي لمجموع المؤشر في بداية التيار (نهاية الفترة السابقة) ونهاية الفترة الحالية.

على سبيل المثال ، ابحث عن الربحية في الخارج الاصول المتداولة. من الميزانية العمومية ، يتم أخذ مجموع الأصول غير المتداولة في بداية ونهاية الفترة وتقسيمها إلى النصف.

في الميزانية العمومية للمؤسسات المتوسطة الحجم ، تنعكس قيمة الأصول غير المتداولة في السطر 190 - إجمالي القسم الأول ، بالنسبة للمؤسسات الصغيرة ، قيمة الأصول غير المتداولة هي مجموع السطور 1150 + 1170.

معادلة ربحية الأصول غير المتداولة هي كما يلي:

ROA (في) \ u003d (PR / (VnA np + VnA kp) / 2) * 100٪ ،

حيث VnA np هي قيمة الأصول غير المتداولة في بداية الفترة الحالية (نهاية الفترة السابقة) ، VnA kp هي قيمة الأصول غير المتداولة في نهاية الفترة الحالية.

تُظهر ربحية الأصول غير المتداولة عدد كوبيل الربح من المبيعات التي ستجلب روبلًا واحدًا مستثمرًا في الأصول غير المتداولة.

مثال على حساب ربحية الإنتاج

لحساب ربحية الإنتاج ، فإن المؤشرات التالية مطلوبة: التكلفة الإجمالية (TC) والربح من المبيعات (PR). يتم عرض البيانات في الجدول.

PR 1 \ u003d TR-TC = 1500000-500000 = 1000000 روبل

PR 2 \ u003d TR-TC = 2400000-1200000 = 1200000 روبل

من الواضح أن الإيرادات والأرباح من بيع المشروع الثاني أعلى. في البعد المؤشرات المطلقةتأثير المشروع الثاني أعلى. لكن هل هذا يعني أن المشروع الثاني أكثر كفاءة؟ للإجابة على هذا السؤال ، هناك حاجة إلى الإنتاج.

ROTC 1 = (PR / TC) * 100٪ = (1000000/500000) * 100٪ = 200٪

ROTC 2 = (PR / TC) * 100٪ = (1200000/1200000) * 100٪ = 100٪

ربحية إنتاج المشروع الأول أعلى بمرتين من ربحية إنتاج المشروع الثاني. يمكننا أن نقول بثقة أن إنتاج الشركة الأولى أكثر كفاءة بمرتين من الثانية.

الربحية ، كمؤشر لفعالية المؤسسة ، تعكس بدقة أكبر الحالة الحقيقية في الإنتاج أو المبيعات أو الاستثمار للمؤسسة ، مما يسمح لك بالاستجابة بشكل صحيح للوضع الحالي ، على عكس استخدام المؤشرات المطلقة التي تفعل لا تعطي صورة كاملة.

فيديو حول ما يظهر الربحية:

يحتاج عمل أي شركة إلى تقييم مستمر. وهذا يجعل من الممكن تحديد السمات الضعيفة والقوية لتنظيم الأنشطة المالية والاستثمارية والتشغيلية. للقيام بذلك ، يستخدم المحللون مجموعة متنوعة من التقنيات. جدا مكانة هامةفي نظام التقييم ، يتم احتلال مؤشرات الربحية ، والصيغ لتحديد أيها سيسمح بتقييم جدوى عمل المؤسسة. يتضمن هذا النهج دراسة العديد من المؤشرات. سيسمح هذا برؤية شاملة للدولة التنظيم المالي. لفهم مؤشرات الربحية بشكل صحيح ، يجب أن تدرس جوهر معادلاتها الحسابية.

مفهوم الربحية

لتقدير معدل الربح الذي حصلت عليه الشركة فترة التقرير، لا يكفي مجرد تحليل ديناميكياتها.

بعد كل شيء ، يمكن أن تزيد ، ولكن في نفس الوقت ، ستنمو كل من تكاليف وتكلفة أصول الإنتاج. عند حساب مؤشر ربحية الميزانية العمومية باستخدام الصيغ ، سيكون من الممكن تحديد الفترة التي كان فيها مبلغ الأموال أقل مع نمو الأرباح.

تتيح لنا مؤشرات الربحية ، التي ستتم مناقشة صيغها أدناه ، تقييم فعالية أنشطة الشركة. يمكن القيام بذلك عن طريق مقارنة مبلغ التكاليف وعائدها خلال فترة التشغيل.

ربحية النشاط الكلي

على الأكثر بطريقة بسيطةتقييم ربحية الشركة في فترة التقرير هو حساب ربحية المؤسسة. سيتم تقديم الصيغة التالية. لفهم جوهر هذه الطريقة ، يجب على المرء الخوض في جوهر المواد المقارنة من النموذج رقم 2.

هذا نهج مهم للغاية في النظام ، والذي يتكون من المؤشرات الرئيسية للربحية. تقارن معادلات تحديد الربحية الإجمالية للشركة مبلغ الربح قبل الضرائب والإيرادات من بيع البضائع في فترة إعداد التقارير. تبدو هكذا:

ROD = PV / VR ، حيث PV هي الربح (الخسارة) التي تلقتها الشركة قبل سداد التزاماتها الضريبية ، VR هي العائدات (الدخل) من المبيعات.

ربحية الخصوم الخاصة

من المهم جدًا لكل من المستثمرين ومديري الشركات تحديد العائد على رأس مالهم.

يوضح مقدار الأرباح التي يحصل عليها المالكون والمستثمرون من وحدة رأس المال المستثمر في أنشطة شركاتهم. الصيغة هي:

RSK = BP / (VBnp + VBkp) / 2 ، حيث BP - قيمة الإنتاج ، VBnp ، VBkp - عملة الميزانية العمومية في بداية ونهاية الفترة قيد المراجعة.

الربحية المصادر الخاصةيمكن وصف تمويل الشركة بشكل كامل من خلال صيغة دوبونت. يمكن التعبير عنها على النحو التالي:

RSK \ u003d PE / BP × BP / WB × WB / SK ، حيث PE عبارة عن خسارة أو ربح صافٍ ؛ WB - مقدار الأصول ؛ VR - عائدات (الدخل) من المبيعات ؛ SC - الخصوم الخاصة.

ما يجب مراعاته

تقترح مؤشرات الربحية ، التي تم عرض صيغها أعلاه ، مراعاة عدد من الجوانب الأخرى.

• وقت التحليل. المنهجية المقدمة لا تأخذ في الاعتبار العائد على المدى الطويل من استخدام الاستثمارات طويلة الأجل. من الأفضل تقييم المعاملات في الديناميات.
• عدم توافق الوحدات النقدية. يعكس الربح نتائج الأنشطة الجارية ، وتم تكوين رأس المال (الميزانية العمومية) على مر السنين. لدقة التقييم ، يجب مراعاة القيمة السوقية لأصول الشركة.
• يمكن تحقيق ربحية عالية مع زيادة كبيرة في المخاطر. لذلك ، من الضروري حساب عدد من المؤشرات ذات الصلة (المالية ، وهيكل التكلفة الحالية والاستدامة المالية).

تتيح لنا مؤشرات الربحية ، التي تم تقديم صيغها في سياق العديد من جوانب التقييم ، أن نستنتج أن عمل الشركة مناسب. بمقارنة مبلغ التكاليف بقيمة النتائج التي تم الحصول عليها بسببها ، يمكن للمرء أن يفهم ما إذا كانت المؤسسة مربحة أو ما إذا كانت أنشطة المديرين غير فعالة في الفترة التي تم تحليلها. بالنظر إلى عدد من الجوانب الموضوعية عند إجراء مثل هذه الدراسة ، فإن المحللون يفهمون ذلك تمامًا نتائج دقيقة. الاستنتاجات التي يتم إجراؤها على أساس الحسابات المنفذة يمكن أن تحسن حالة نشاط كل منظمة.

مفهوم الربحية

في أنشطة الإنتاج ، جدا حالة مهمةالنجاح هو الربحية. وفقًا لهذا المعيار ، يمكن للمرء أن يقرر ما إذا كانت المؤسسة ستحقق ربحًا أم أنها ستكون غير مربحة.

التعريف 1

الربحية هي مؤشر اقتصادي يميز كفاءة المؤسسة ودرجة ربحيتها.

التعريف 2

الربحية هي حالة الإنتاج التي يتجاوز فيها الدخل من بيع المنتجات مجموع تكاليف إنتاج هذا المنتج.

على الأكثر تعريف بسيطدرجة الربحية هي مقارنة تكلفة الإنتاج وقيمته السوقية. اذا كان سعر السوقأعلى من التكلفة ، فإن المشروع سيكون مربحًا. خلاف ذلك ، سينتج صاحب المشروع منتجات بخسارة.

أنواع الربحية

اعتمادًا على نوع نشاط ريادة الأعمال وخصائص الإنتاج في الاقتصاد ، هناك عدة أنواع من الربحية. لتحديدها ، يتم استخدام حسابات مختلفة ونسب ربحية. غالبًا ما يتم ذكر الأنواع التالية من الربحية في الأدبيات:

• العائد الإجمالي على الأصول ؛
• ربحية المنتج
• ربحية الإنتاج.

التعريف 3

يُطلق على إجمالي العائد على الأصول مؤشر مقدار الأموال التي يتم جذبها لتحقيق ربح لكل وحدة نقدية واحدة (على سبيل المثال ، روبل واحد).

وبالمثل ، فإن كلا من الحالي و أصول ثابتة. يمكن إجراء هذا التقييم من خلال مقارنة الربح قبل الضرائب ومتوسط ​​قيمة قيمة جميع أصول المؤسسة لفترة زمنية معينة (شهر ، ربع سنة ، سنة).

التعريف 4

ربحية المنتجات هي النسبة بين الربح من بيع البضائع والأموال المستثمرة في إنتاجها ، وتعكس درجة ربحية استثمار الأموال لإنتاج منتج معين.

التعريف 5

ربحية الإنتاج هي مؤشر اقتصادي يعكس جدوى القيام بعمل معين.

في هذه الحالة نحن نتكلمحول نسبة تكاليف الإنتاج وصافي الربح الذي يحصل عليه صاحب المشروع في النهاية.

عوامل تحديد الربحية

مؤشرات الربحية ليست مفهوما لا لبس فيه. يعتمدون على العديد من العوامل. واحد من العوامل الحاسمةهو عامل الوقت. على سبيل المثال ، في فترة زمنية قصيرة ، يكون الإنتاج فعالاً من حيث التكلفة. ولكن عندما يتحول إلى إنتاج منتجات جديدة ، أو عند استبدال المعدات ، أو عند إدخال تقنيات جديدة ، أو عند إعادة تدريب الموظفين ، فهناك زيادة في التكاليف (تكاليف الإنتاج) ومن الممكن حدوث انخفاض في الإنتاج. ومع ذلك ، هذا لا يدوم طويلا. يبدو أن الربحية آخذة في الانخفاض. ولكن إذا أخذنا في الاعتبار فترة زمنية أطول ، فإن تجديد الإنتاج (الأموال المساهمة) سيزيد من إنتاجية العمل. لذلك ، لن يؤدي هذا إلى سداد التكاليف المتكبدة فحسب ، بل سيؤدي أيضًا إلى زيادة الربحية الإجمالية للمؤسسة.

في اقتصاد السوق ، هناك دائمًا عامل مخاطرة. لذلك ، من المرجح أن يكون أي قرار إداري يهدف إلى زيادة الربحية خاطئًا أو لا يعطي التأثير المتوقع. هنا هو معامل التبعية المالية للمؤسسة. كلما ارتفع هذا المعامل ، زادت خطورة هذه المؤسسة.

بالإضافة إلى ذلك ، تلعب طرق تقييم ربحية المؤسسة دورًا مهمًا أيضًا. قد يعتمدون على العملة التي تتم بها التسويات ، على السياسة الضريبية للدولة ، على حالة الأجانب و سياسة محلية. بجانب أهمية عظيمةتتمتع بسمعة الشركة نفسها ومكانتها في السوق العالمية ومستوى تأهيل موظفي الشركة.

هناك عدة أنواع من تصنيف العوامل التي تؤثر على ربحية الإنتاج. يتم تقسيمها بشكل مشروط إلى:

• خارجي (خارجي) ؛
• داخلي (داخلي ، صناعي).

إلى عوامل خارجيةتشمل السياسة الضريبية والنظام الضريبي للدولة ، وحالة سوق المبيعات (مستويات العرض والطلب) ، والمنافسة في السوق ، وموقع المؤسسة (ميزات الموقع الجغرافي) ، والنقل و الموقع الجغرافي. غالبًا ما يلعب الموقع الجغرافي دورًا مهمًا للغاية. يشير هذا العامل إلى القرب من مصادر المواد الخام ، للمستهلك ، الظروف الطبيعية. كل هذه الظروف يمكن أن تقلل التكاليف بشكل كبير ، وبالتالي من تكلفة الإنتاج. تلعب أسعار الصرف دورًا مهمًا في السوق.

تشمل فئة العوامل الداخلية ظروف العمل لموظفي المؤسسة و السياسة الاجتماعيةالشركات فيما يتعلق بموظفيها وأسرهم. هذا يؤثر على زيادة إنتاجية العمل ، مصلحة الموظفين في النتيجة النهائية. مثال على ذلك هو سياسة الشراكة الاجتماعية في الأعمال ، المطبقة في النماذج الاقتصادية لليابان ، كوريا الجنوبية، المانيا. يمكن أن تؤدي السياسة اللوجستية والتسويقية الصحيحة للمؤسسة إلى إحداث تأثير كبير. يساهم في البيع السريع والمربح للمنتجات ، وبالتالي يقلل من تكلفة تخزين البضائع وبيعها.

ملاحظة 1

يشار إلى فعالية الإدارة والسياسة المالية للمؤسسة أيضًا بالعوامل الداخلية التي تؤثر على ربحية الإنتاج. وهو يتألف من قدرة الإدارة على تقييم حالة السوق بشكل صحيح ، واتخاذ القرار الصحيح ، والقدرة على تحمل المخاطر وتحمل المسؤولية عن القرار.

طرق تحديد الربحية

هناك عدة طرق أو طرق لتحديد الربحية. مع الاستنساخ البسيط ، تؤخذ في الاعتبار فقط تكاليف إنتاج المنتجات والأرباح المحصلة من بيعها. لذلك ، فإن أبسط صيغة لتحديد ربحية المؤسسة ستبدو كما يلي:

P = الربح من المبيعات / التكلفة $ \ cdot $ 100٪

يمكنك أيضًا تطبيق مؤشر السعر. وبعد ذلك ستبدو هذه الصيغة كما يلي:

P = سعر المنتج - التكلفة / التكلفة $ \ cdot $ 100٪

للمزيد من حسابات دقيقةتأخذ في الاعتبار كثافة رأس المال ودوران الأصول الثابتة ، وكثافة المواد والعمالة في الإنتاج ، والخصومات للاستهلاك ، وما إلى ذلك مع التوسع في الإنتاج ، والتكاليف الإضافية المرتبطة بهذه العملية (الشراء أكثرالمواد الخام ، واستهلاك المزيد من الطاقة ، وتكاليف العمالة الإضافية ، وما إلى ذلك).

بشكل عام ، تجدر الإشارة إلى أنه عند الانخراط في نشاط اقتصادي معين ، يجب عليك دائمًا تحليل نتائجه ، وفعالية الجهود المبذولة (تمامًا مثل في) واستخلاص النتائج المناسبة حول آفاق التنمية ، ولهذا السبب ، مع العلم ما هي الربحية اللازمة إذا كنت كذلك أو غير ذلك مرتبط بتحليل المؤسسة. هذه المادة سوف تقدم أنواع الربحيةسنتحدث عنها المؤشرات، دعنا نفعل الحسابات اللازمةوفهم كيفية استخدام النتائج الصيغعند تحليل أنشطة كيان اقتصادي.

مفهوم "الربحية"

ربحية المؤسسة (الأعمال) هيمؤشر يميز ربحية أنشطتها ، أو بعبارة أخرى ، مؤشر على الكفاءة الاقتصادية. إلى حد معين ، توضح هذه المعلمة مدى فعالية استخدام الشركة للأمور الاقتصادية والطبيعية والنقدية و موارد العمل. إذا كان هذا هيكلًا غير ربحي ، فيمكننا القول إن الربحية هي كفاءة عملها ، بينما بالنسبة للأقسام التجارية ، تكون الخصائص الكمية الدقيقة أكثر أهمية. يمكنك مقارنة الربحية بمؤشر الكفاءة ، أي نسبة التكاليف المتكبدة والنتيجة ربح(أي ، مبسطة ، نسبة النفقات والدخل). إذا كان العمل في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير يحقق ربحًا ، فيمكن تسمية هذا العمل بأنه مربح.

أنواع

نظرًا لأن مؤشرات الأداء تختلف تقليديًا اعتمادًا على نوع العمل ، فمن الجدير التحدث عن أنواع مختلفة من الربحية. وتجدر الإشارة أيضًا إلى أنه عند الحساب أنواع مختلفةيتم استخدام الربحية بشكل مختلف احتمالومن ثم ستكون الصيغ مختلفة تمامًا. يمكننا التحدث عنه الأنواع التاليةالربحية:

• الربحية الإجمالية الأصول (المتداولة وغير المتداولة) هو عرض مميز السيولة النقديةجذبتهم الشركة لتحقيق ربح قدره 1 روبل. يمكن تقديرها على أساس نسبة الربح قبل الضرائب و مقاس متوسطقيمة جميع أصول الشركة لفترة زمنية محددة (تأخذ ، على سبيل المثال ، سنة). بمعنى آخر ، هذه هي قدرة أصول الشركة (المزيد عن الخصوم والأصول هنا) على تحقيق الربح. إذا كنا نتحدث عن ربحية تكوين أصول الشركة نفسها ، فإننا في هذه الحالة نحتاج إلى حسابها بقسمة ربح الشركة (مرة أخرى ، قبل الضرائب) على متوسط ​​قيمة الأصول التي تم جذبها ، مرة أخرى لفترة محددة من الوقت (على سبيل المثال ، سنة).
• الربحية منتجات(السلع) - النسبة بين الربح من بيع البضائع والأموال التي تنفق على تصنيعها (الإنتاج). يصف المؤشر مدى ربحية إنتاج منتج أو خدمة معينة.
• الربحية إنتاج- مؤشر اقتصادي يميز جدوى نوع معين من الأعمال. في هذه الحالة ، نتحدث عن النسبة بين تكاليف الإنتاج وصافي الربح الناتج. كما ذكرنا سابقًا ، المربح هو الإنتاج الذي يحقق توازنًا إيجابيًا للأرباح والتكاليف. تشمل تدابير زيادة ربحية الإنتاج تقليل تكلفة المنتج وتحسين جودة الإنتاج.

الحسابات والمعاملات ، أنواع أخرى

سيكون من غير المكتمل الحديث عن ماهية الربحية والتحدث عن أنواعها دون تقديم صيغ وحسابات مرئية. تتميز مؤشرات الربحية التالية:

1. العائد على الأصول (ROA) = الربح / قيمة الأصول * 100٪. في هذه الحالة ، من المناسب التحدث ليس فقط عن أصول الشركة الخاصة ، ولكن أيضًا عن جذبها (على سبيل المثال ، القروض أو المستحقات).
2. الربحية أصول الإنتاج الثابتة (ROFA)- مؤشر مشابه للمؤشر السابق لتقييم أداء أصول الإنتاج الثابت وليس الأصول. وفقًا لذلك ، يتم أخذ تكلفتها في الاعتبار في الصيغة.
3. الربحية العاصمة (ROE)- معلمة توضح مدى فعالية استخدام الأموال الخاصة شركة (أو بنك). في هذه الحالة ، يتم حسابها كنسبة بين صافي الربح والمبلغ رأس المال المصرح به(وأحيانًا إضافية). العائد على حقوق الملكية = الربح / حقوق الملكية * 100٪. يظهر الفرق في العائد على الأصول ورأس المال مقدار الرافعة المالية (أي مبلغ الأموال المقترضة) المستخدمة في ممارسة الأعمال التجارية. وتجدر الإشارة إلى أن معامل ROE معترف به كأحد المؤشرات الرئيسية في تحليل أنشطة المؤسسة في البلدان المتقدمة.
4. الربحية الاستثمار (ROI)- مؤشر يقيم مقدار الربح الذي تم الحصول عليه من الاستثمار الأولي ، أي النسبة بين الربح الناتج ومقدار الاستثمار الأولي. من السهل إظهار فعالية الاستثمارات (ما هو الاستثمار؟) باستخدام مثال الأسهم (اقرأ ما هي أسهم الشركات هنا). على سبيل المثال ، اشترى المستثمر (كيف تصبح مستثمرًا بنفسك؟) أولاً أسهم Gazprom بسعر 149.5 روبل ، وبعد ذلك ، لاحظ اتجاهًا هبوطيًا في سوق الأسهم ، وقرر تصفية مركز مفتوح وبيع الأوراق المالية (يمكنك قراءة حول أنواع الأوراق المالية هنا) بسعر 135.2 روبل للقطعة (خسارة 14.3 روبل). ونتيجة لذلك حصل على عائد استثمار سلبي بمبلغ: -14.3 / 149.5 * 100٪ = -9.56٪. نسبة العائد على الاستثمار ومستواها ليست المؤشرات الرئيسية لنجاح الشركة ، لأنها لا تعكس الموقف مع بعض التدفقات التشغيلية (على سبيل المثال ، الاستثمارات المالية لرأس المال المقترض ، وما إلى ذلك) ، ولكن ، مع ذلك ، فعالية الرئيسي ينعكس معدل الدوران التشغيلي بوضوح تام.

يمكن حساب كفاءة النشاط الاقتصادي مع الأخذ في الاعتبار كلاً من التكاليف لمرة واحدة والتكاليف الجارية. تميز الربحية الإنتاج والمنتجات. دعونا نشرح ما هي الاختلافات. تقيم نسبة ربحية الإنتاج درجة الكفاءة التي يتم بها استخدام ممتلكات المنظمة (أي الأصول الثابتة ورأس المال العامل).

معادلة معامل معينكالآتي:

Rp \ u003d (Pb / (Phos. Fund. + Fobor. Fund)) * 100٪

حيث،

• Rp هو إيجار الإنتاج (يقاس كنسبة مئوية)
• Pb - ربح الميزانية العمومية (يقاس بالألف روبل)
• تمويل. - تكلفة الأصول الثابتة (في المتوسط ​​ألف روبل في السنة)
• التعامل مع الوسائط - الحجم القوى العاملة(ألف روبل)

تظهر ربحية نفس المنتجات (ROM) مدى فعالية التكاليف المتكبدة. في هذه الحالة ، يتم حساب النسبة بين الربح من بيع المنتجات إلى تكلفتها. يمكن حساب هذا المؤشر ككل ، لجميع المنتجات المسوقة ، وبنود السلع الفردية. ستبدو الصيغة كما يلي:

Rp \ u003d (P / Sp) * 100٪ ، أين

• Rp - إيجار المنتجات المباعة ،
• ف - الربح من المبيعات
• Cn هي تكلفة البضائع المباعة.

1. حسنًا ، بالإضافة إلى هذه المعاملات ، هناك أيضًا ما يسمى بنسبة الربحية مبيعات، يشار إليها باسم ROS (عائد البيع). يتم حساب قيمته من خلال النسبة بين الربح من المبيعات (الربح التشغيلي) وإيرادات الشركة. بمعنى آخر ، هذه هي النسبة بين صافي الربح المتبقي بعد الضرائب والمبيعات. وبتعبير أكثر بساطة ، تعكس هذه المعلمة نسبة الأرباح الواردة في كل روبل تحصل عليه الشركة (المكتسبة). وهذا بلا شك أحد المؤشرات التي تستند إليها أسعار السلع والخدمات المباعة من قبل الشركة والتي تبين مدى أهمية التكاليف التي تتحملها الشركة.
2. العائد على الموظفين (ROL) هو النسبة بين صافي الربح و متوسط ​​عدد الموظفينالأفراد (أي متوسط ​​العدد لفترة زمنية معينة). بمعنى آخر ، من الضروري دائمًا الالتزام بحد معين من الأرقام من أجل تعظيم الربح.
3. ربحية خدمات العقد - يتم احتسابها بقسمة الفرق بين التكاليف في حالة قيام المقاول بتوفير العمل والتكاليف في حالة عدم تقديمها للتكاليف في حالة قيام العميل بأداء الخدمات. في شكل صيغة ، يمكن تمثيل ذلك على النحو التالي: Rother services \ u003d (Zneprev. - Zrepresent.) / Zrepresent. في الوقت نفسه ، في حالة عدم الامتثال ، سيتكبد المقاول خسائر مرتبطة بالغرامات أكبر مما لو تم الانتهاء من جميع الأعمال في الوقت المحدد.

يوجد عرض خاص لزوار موقعنا - يمكنك الحصول على استشارة مجانية من محامٍ محترف بمجرد ترك سؤالك في النموذج أدناه.

في الواقع ، فهم ما هي الربحيةفي جميع الأشكال المتنوعة - مهمة صعبة ، لكنها مع ذلك قابلة للحل. تُستخدم هذه المؤشرات في التقييم النوعي الشامل لأنشطة الكيان الاقتصادي (على سبيل المثال ، في الشكل شركة مساهمة) وقادر على قول الكثير والإمكانات مزيد من التطوير. مقالات أخرى عن تحليل مالي، الاقتصاد الجزئي ، الاستثمارات (على سبيل المثال ، المؤيدة) ، إدارة التمويل الشخصي والأرباح في البورصة سيتم عرضها على موقع الموقع في المستقبل القريب.

الربحية هي أهم خصائص كفاءة المؤسسة. يوضح كيف يستخدم الكيان الاقتصادي الموارد المختلفة بشكل صحيح وفعال: النقدية ، المادية ، غير الملموسة ، العمالة ، إلخ. بشكل عام ، هذه هي نسبة الربح منظمة تجاريةللتيارات التي تشكلها.

لماذا تحسب معدل العائد؟

إن أهم مؤشر على النجاح المالي لأي شركة هو الربح. يعد غيابه إشارة مهمة للمالكين على حدوث خطأ ما وأنه يجب اتخاذ إجراء. ولكن كيف تقيم الفعالية إذا النتائج الماليةفوق الصفر؟ كيف نفهم حجمها بالنسبة لمجال نشاط معين؟

القيم المطلقة لهامش الربح غير قادرة على التعامل مع هذه المهمة لسببين رئيسيين:

• أولاً ، يتأثرون بالتضخم ، لذا فإن نموهم قد لا يعكس الصورة الحقيقية ؛
• ثانيًا ، يعتمدون على حجم الشركة وسياسة الإنتاج والتسويق التي تختارها.

القيم النسبية تتعامل بشكل أفضل مع مشكلة تقييم الأداء ، أحدها مستوى الربحية. فهي تستبعد تأثير التضخم والعوامل الخارجية الأخرى وتسمح بإجراء تقييم موضوعي وغير متحيز للنشاط.

تجعل هذه المعاملات من الممكن تحديد فعالية العديد من النقاط:

• سياسة التسعير المختارة
• عملية الإنتاج؛
• الاستثمارات
• استخدام رأس المال الخاص ؛
• عمل الشركة ككل ، إلخ.

إن التعريف المختص لمؤشرات الربح وقيم الربحية هو الأساس لبناء الحسابات التحليلية. هذا هو الأساس الذي يمكّن إدارة منظمة تجارية من استخلاص استنتاجات حولها الوضع الحاليووضع خطط للمستقبل.

يمكن تعريف لأغراض تحليلية مختلفة مؤشرات مختلفةالربحية. كل واحد منهم لديه صيغته الخاصة وإجراء الحساب الخاص به. دعونا نفكر فيها بمزيد من التفصيل.

ما هو العائد على المبيعات؟

من أجل تحديد فعالية سياسة تسعير المنظمة والتحقق من مدى قدرتها على التحكم في التكاليف المرتبطة ببيع المنتجات ، يتم حساب ربحية المبيعات. توضح هذه النسبة مقدار صافي الربح لكل روبل من الإيرادات المكتسبة.

تستخدم الصيغة التالية لحساب المؤشر:

P = صافي الربح / الإيرادات

يتم أخذ مبالغ الأرباح والإيرادات من الناحية النقدية لنفس الفترة الزمنية. يمكن أن يكون مصدر المعلومات للحسابات هو "بيان الربح والخسارة".

يمكن أن تختلف هذه النسبة بشكل كبير شركات مختلفة. هو متأثر سياسة الأسعاروإستراتيجية التسويق الشاملة وميزات خط الإنتاج وعوامل أخرى.

يمكن حساب العائد على المبيعات بناءً على أنواع مختلفة من الأرباح:

1. ينظف؛
2. قبل الضرائب؛
3. الأرباح قبل خصم الضرائب والفوائد هي الأرباح قبل الضرائب والفوائد على القروض.

العائد على المبيعات مهم جدا للأغراض التحليلات المالية. يوضح مقدار الأموال المتبقية تحت تصرف المؤسسة بعد خصم التكلفة والضرائب والفوائد على القروض من الربح. غالبًا ما تستخدم هذه النسبة لتقييم الكفاءة التشغيلية للمنظمة.

يمكن أن تختلف القيم الموصى بها للمؤشر بشكل كبير اعتمادًا على الصناعة. إنه يعكس أداء الشركة في الفترة المشمولة بالتقرير ، لكنه غير قادر على وصف تأثير الاستثمارات طويلة الأجل. على سبيل المثال ، إذا قامت الشركة باستثمار كبير في الشراء السعة الإنتاجيةأو في تحسين السلع المصنعة ، فقد تنخفض ربحية المبيعات مؤقتًا.

ومع ذلك ، إذا كان حساب المستثمرين صحيحًا ، فلن يصل قريبًا إلى المستوى السابق فحسب ، بل سيتجاوزه أيضًا.

ما هو مستوى ربحية المشروع؟

لتقييم الأعمال التجارية ، غالبًا ما يتم استخدام مؤشر ربحية المؤسسة. يعني نسبة الربح ومتوسط ​​القيمة السوقية للأصول الثابتة والمتداولة للمنظمة. توضح هذه النسبة مدى كفاءة عمل الشركة ككل. لتحديد ذلك ، يتم استخدام الصيغة:

R \ u003d P / F ، حيث:

P - ربح الميزانية العمومية ؛

Ф - متوسط ​​تكلفة الأصول الثابتة والمتداولة للشركة.

هذه النسبة مهمة بشكل خاص لأصحاب الشركة. إنه يعكس مدى فعالية استخدام الممتلكات والأصول المتداولة الموجودة تحت تصرفها ، وكذلك ما هي توقعات الشركة للمستقبل.

للمزيد من تحليل تفصيلييمكن استخدام المؤشرات الفردية:

1. مستوى ربحية الأصول الثابتة هو معامل يوضح جزء الربح الذي يتم تلقيه لكل وحدة تكلفة لرأس المال الثابت. يتم الحصول عليها بقسمة الربح على تقييم الأصول الرئيسية ؛
2. قيمة العائد على الأصول المتداولة - يوضح مقدار الربح الذي يمكنك الحصول عليه من روبل واحد القوى العاملة. لحساب الصيغة المستخدمة: P = صافي الربح / تكلفة الأصول الحالية.

ما هو مستوى ربحية المنتجات؟

لتحديد النتيجة التي تعطيها التكاليف الحالية ، يحسب المحللون ربحية المنتجات. هذه هي نسبة الربح المستلم إلى تكاليف إنتاج وبيع البضائع (أو تكلفتها). إنه يوضح إلى أي مدى يمكن للمؤسسة تغطية تكاليفها بالربح.

لتحديد قيمة الربحية ، يتم استخدام الصيغة:

P \ u003d P / Z أين

ف - الربح من بيع السلع والخدمات ؛

ض- قيمة تكلفة الإنتاج والتسويق (التكلفة).

كقاعدة عامة ، يتم تضمين العناصر الرئيسية التالية في مقدار التكاليف:

1. مقدار المصاريف التجارية ؛
2. مقدار تكاليف الإدارة ؛
3. تكلفة البضاعة المباعة.

يمكن حساب الربحية لكل من الشركة بأكملها ولأجلها أنواع معينةمنتجات.

هذا المعامل ذو أهمية كبيرة للتحليلات ، فهو يسمح لك بتقييم:

• عمل الشركة ككل ؛
• صحة استراتيجية التسعير المختارة ؛
• سياسة الاستثمار؛
• كفاءة الإنتاج.

إذا كانت الشركة تستثمر في أصول الإنتاجأو تطوير المنتج ، فقد ينخفض ​​المؤشر لبعض الوقت ، ولكن بعد ذلك لن يصل إلى مستواه السابق فحسب ، بل سيتجاوزه أيضًا (إذا خطط المستثمرون لكل شيء بشكل صحيح).

ما هي مؤشرات الربحية الأخرى؟

بالإضافة إلى المؤشرات الرئيسية (ربحية المبيعات والمؤسسات والمنتجات) ، يستخدم التحليل الاقتصادي مؤشرات ربحية إضافية تتيح لك تقييم أنشطة الشركة بمزيد من التفاصيل بطريقة أو بأخرى. وتشمل هذه:

1. مستوى العائد على رأس المال - يوضح مقدار الربح لكل وحدة من قيمة رأس المال المصرح به. يتم استخدام هذه النسبة بنشاط من قبل الممولين في البلدان المتقدمة ؛
2. قيمة العائد على الاستثمار - يوضح الربح من حيث 1 روبل الذي يمكن أن يجلب استثمارات في رأس مال الشركة. توضح القيمة الناتجة بوضوح ما إذا كان الاستثمار ناجحًا ؛
3. ربحية الموظفين هي النسبة بين مبلغ الربح ومتوسط ​​عدد الموظفين. يوضح تحليل هذه النسبة عدد الموظفين الذين تحتاج المنظمة للحفاظ عليهم من أجل زيادة الدخل إلى الحد الأقصى.

ما الذي يجب مراعاته في تحليل الربحية؟

لكي يتمكن الاقتصادي من استخلاص النتائج الصحيحة عند تحليل مؤشرات الربحية المختلفة ، يجب أن يأخذ في الاعتبار ثلاثة الميزات الهامةهذه المعاملات:

1. الجانب الزمني للشركة. الربحية هي نسبة ذات صلة فقط باللحظة الحالية ، ولا تعكس النتائج المستقبلية أو أهداف التخطيط المالي. من الممكن ، على سبيل المثال ، أن تنخفض ربحية المبيعات نتيجة للاستثمارات في تطوير خط الإنتاج. سيكون من الخطأ اعتبار هذا الوضع سلبيًا ، لأنه إذا تم اختيار المعايير بشكل صحيح ، فإن هذا "الهبوط" سيكون مؤقتًا فقط ؛
2. مشكلة المخاطرة. في كثير من الأحيان ، تواجه إدارة الشركة خيارًا ، وهو الأفضل: مستوى عالالربحية مع وجود مخاطر جسيمة للعمليات الجارية أو انخفاض الربحية مع الأنشطة الخالية من المخاطر. تتضح هذه المشكلة جيدًا من خلال معامل الاعتماد المالي: إذا كانت كبيرة ، فإن الشركة تتوازن "على حافة السكين" ؛
3. مشكلة التقييم. تتكون صيغة المؤشر من بسط ومقام ، يتم التعبير عنها بـ وحدات نقديةبقوة شرائية مختلفة. مبلغ الربح هو نتيجة الفترة المشمولة بالتقرير ، بينما ، على سبيل المثال ، تشكلت تكلفة حقوق الملكية على مدى عدة سنوات سابقة. بالإضافة إلى ذلك ، قد لا يأخذ المؤشر المثبت في الميزانية العمومية في الاعتبار هيبة العلامة التجارية ، التقنيات الحديثةفي الإنتاج والإدارة ، إلخ.

الربحية هي مؤشر مهم للغاية يمكن أن يساعد في إجراء تقييم موضوعي وغير متحيز لأنشطة أي مؤسسة. في هذا الصدد ، فإنه يوفر قدرات تحليلية أكبر بكثير من ، على سبيل المثال ، قيم أنواع مختلفة من الأرباح. استخلاص النتائج بناءً على قيم معاملات معينة ، يمكن للمرء أن يأخذ الكفاءة قرارات الإدارةوقيادة الشركة نحو التطور والازدهار.